Společnost Winnebago Industries zahájila letošní rok poněkud klopýtavě, ale její akcie se mají vrátit zpět – a jsou levné, uvedla společnost DA Davidson.
Analytik Brandon Rolle zahájil sledování výrobce rekreačních vozidel s nákupním ratingem a v úterní zprávě klientům uvedl, že díky rozmanitému portfoliu značek a nedávnému nárůstu tržního podílu je společnost vhodnou volbou.
„Naše investiční teze je založena na přesvědčení, že WGO může překonat nedávná obnovená očekávání investorů ohledně zisku, marží a maloobchodních prodejů,“ napsal Rolle. „Považujeme společnost WGO za výrobce OEM, kterého je třeba vlastnit v oblasti obytných vozů, vzhledem k jejímu dobrému výsledku v oblasti zisků, který překonává výsledky srovnatelných společností, a zdravé rozvaze, která by měla podpořit silný růst tržeb, peněžních toků a výnosů pro akcionáře.“
Akcie společnosti Winnebago letos klesly o 27,5 %, ale Rolle se domnívá, že rozmanitá nabídka obytných vozů a lodních vozidel a kvalitní produkty pomohou společnosti zvýšit podíl na trhu. Z nejnovějších inovativních počinů Rolle vyzdvihuje plán společnosti Winnebago na první plně elektrický obytný vůz s nulovými emisemi.
Odvětví obytných vozů těžilo z výluk Covid-19, kdy se spotřebitelé snažili cestovat v tuzemsku, ale očekává se, že prodej se letos zpomalí, protože se znovu otevře globální ekonomika. Tato změna by mohla mít dopad na společnost Winnebago, která však očekává, že předstihne širší odvětví o 10 až 15 %, napsal Rolle.
„WGO upřednostňuje kvalitu, inovace a služby u všech svých značek, což podle našeho názoru umožňuje značkám společnosti rezonovat jak u prodejců, tak u koncových spotřebitelů (což v konečném důsledku podporuje nárůst tržního podílu),“ napsal Rolle.
Banka stanovila cílovou cenu 70 USD pro výrobce rekreačních vozidel, což znamená 29% nárůst oproti úterní závěrečné ceně.
