Ve středu Needham zvýšil hodnocení společnosti TransUnion (NYSE:TRU) na „koupit“ s cílovou cenou 115 USD
Needham zvyšuje hodnocení TRU na „koupit“ s cílovou cenou 115 USD a sází na silné druhé pololetí roku 2025, které by mělo završit kalendářní rok. Analytici poukazují na dynamiku FinTech (ano, stále je to aktuální), stabilizující se výhled Indie a – počkejte si na to – možnost, že hypoteční sazby konečně přestanou ničit život všem. Pokles TRU o 9,2 % od srpna (oproti nárůstu S&P 500 o 14,7 %) vedl k tomu, že se obchoduje za mizerných 19x P/E pro fiskální rok 2026, což je výrazný pokles oproti konkurentům. Uvědomuji si ironii toho, že 19x P/E nazývám „mizerným“, ale tohle je úplně nový svět.
Cílová cena 115 USD předpokládá 25násobek P/E za fiskální rok 2026, sázku na revizi odhadů Wall Street směrem nahoru a příznivý poměr rizika a výnosu. Jinými slovy, Needham si myslí, že TRU je levná, podhodnocená a připravená k růstu. Nebo alespoň k zastavení podprůměrných výsledků.
