Zisk i výnosy překonaly očekávání

Americká investiční banka Goldman Sachs (GS) vykázala za třetí čtvrtletí čistý zisk 5,29 miliardy dolarů. Ve srovnání se stejným obdobím předchozího roku šlo o nárůst o 29 procent.

Zisk připadající na jednu akcii dosáhl 17,01 dolaru, zatímco analytici počítali s 13,50 dolaru. Rozdíl mezi skutečným výsledkem a očekáváním tak činil 3,51 dolaru na akcii.

Celkové čisté výnosy meziročně vzrostly o 23 procent na 18,7 miliardy dolarů. Také v tomto ukazateli banka překonala odhad trhu, který činil 16,4 miliardy dolarů.

Generální ředitel David Solomon označil podmínky ve třetím čtvrtletí za složité provozní prostředí. Podle jeho vyjádření zůstává banka navzdory současné globální nejistotě v dobré pozici, aby nadále poskytovala služby svým klientům.

Akcie Goldman Sachs v úvodu úterního obchodování posílily téměř o dvě procenta. Výsledky přišly poté, co vedoucí představitelé bank na Wall Street upozorňovali, že prudký rozmach obchodování, který podpořil rekordní výnosy na začátku roku, nebude snadné dlouhodobě udržet.

Obchodní divize utržily téměř deset miliard dolarů

Souhrnné výnosy z obchodování s akciemi a z obchodování s dluhopisy, měnami a komoditami dosáhly ve třetím čtvrtletí 9,9 miliardy dolarů. Analytici očekávali 8,8 miliardy dolarů.

Za výrazným výsledkem stál zejména segment financování akciových obchodů, jehož výnosy se meziročně zvýšily o 96 procent. Skupina zaměřená na dluhopisy, měny a komodity naopak zaznamenala proti stejnému období minulého roku mírný pokles výnosů.

Přestože obchodní divize překonaly očekávání, jejich výkon zůstal pod rekordem z předchozího čtvrtletí. Tehdy Goldman Sachs z těchto aktivit získala 12 miliard dolarů, tedy o 2,1 miliardy více než ve třetím kvartálu.

Solidní čísla vykázalo rovněž investiční bankovnictví. Výnosy z poplatků se meziročně zvýšily o 21 procent na 3,22 miliardy dolarů. Růst podpořily především služby spojené s poradenstvím při fúzích a akvizicích a s upisováním akcií.

Samotné poradenské výnosy vystoupaly na rekordních 1,65 miliardy dolarů. Dealmaking tak zůstal vedle obchodování jedním z hlavních zdrojů výsledků banky, přestože celková aktivita ve třetím čtvrtletí nedosáhla mimořádné úrovně předchozího kvartálu.

Výsledek zatížily úvěrové rezervy i Apple Card

Do hospodaření se promítly také charitativní příspěvky, které snížily zisk přibližně o jeden dolar na akcii. Goldman Sachs současně vytvořila rezervy na úvěrové ztráty ve výši 368 milionů dolarů, což bylo více, než se očekávalo.

Vyšší rezervy souvisely převážně se znehodnocením velkoobchodních úvěrů. Jde o další nákladovou položku, která ovlivnila konečný zisk na akcii, avšak nezabránila bance překonat očekávání analytiků.

Výsledky zatížilo také snížení účetní hodnoty úvěrů navázaných na kreditní kartu Apple Card. Tento dopad přispěl k 72procentnímu propadu výnosů divize Platform Solutions.

Goldman Sachs nyní pracuje na převodu portfolia kreditních karet společnosti Apple Inc. (AAPL) na banku JPMorgan Chase (JPM) . Podrobnosti o časovém harmonogramu nebo podmínkách převodu zveřejněný text neuvádí.

Výsledky Goldman Sachs jsou součástí citlivě sledované výsledkové sezony největších amerických bank. Investoři se zaměřují mimo jiné na to, zda vyšší náklady na financování zpomalují mimořádný růst, který Wall Street zaznamenala v první části roku. JPMorgan Chase dříve v úterý oznámila za poslední čtvrtletí slabší zisk, než se očekávalo.