Miliardáři Steven Cohen a Israel Englander si oblíbili tuto akcii ze světa AI

Společnost Nvidia (NASDAQ: NVDA) v uplynulém roce díky své dominanci na trhu umělé inteligence (AI) vylétla na trojciferné hodnoty. Společnost je předním světovým výrobcem čipů pro umělou inteligenci a zajišťuje klíčový úkol trénování modelů umělé inteligence, které pak mohou řešit složité problémy. Díky tomu zisky společnosti Nvidia prudce vzrostly a její akcie si našly místo v portfoliích mnoha miliardářů.

Dva miliardáři však nedávno snížili své pozice v Nvidii a zároveň místo toho vsadili na jinou akcii AI. Steven Cohen, výkonný ředitel společnosti Point72 Asset Management, snížil ve čtvrtém čtvrtletí loňského roku svůj podíl akcií Nvidie o 66 %, zatímco Israel Englander, generální ředitel společnosti Millennium Management, snížil svou pozici o 45 %.

Mezi největšími pozicemi ve fondech těchto miliardářů najdete špičkové technologické akcie, takže je zřejmé, že se zaměřují na výběr vítězů v oblasti umělé inteligence zítřka. Například dvě z technologických akcií s největší vahou v Englanderově fondu jsou Microsoft a Alphabet, tedy společnosti, které do AI sypou investice.

Na jakou společnost Cohen a Englander sázejí jako na potenciálního vítěze AI v dlouhodobém horizontu? Je to hráč, který nedávno prohlásil, že poptávka po jeho infrastruktuře AI je tak silná, že vlastně převyšuje nabídku. Pojďme se o této potenciální hvězdě AI, která je nyní favoritem těchto miliardářů, dozvědět více.

Cohen a Englander se na této akcii shodují
Jméno této společnosti vám bude pravděpodobně povědomé, protože už léta působí jako softwarová a databázová velmoc. Mluvím o společnosti Oracle Corporation (ORCL). Ve čtvrtém čtvrtletí Cohen otevřel novou pozici ve společnosti Oracle, zatímco Englander zvýšil svůj podíl v tomto technologickém gigantu o 138 %.

Společnost Oracle, založená koncem 70. let minulého století, byla původně známá svým systémem pro správu databází, ale od té doby výrazně rozšířila svou nabídku. Na trhu cloud computingu zůstává menší než konkurenti jako Amazon a Microsoft, ale v poslední době díky poptávce po umělé inteligenci rozpoznala příležitost k růstu cloudové infrastruktury – a zaměřila se na ni.

V posledním čtvrtletí se příjmy společnosti Oracle z cloudové infrastruktury zvýšily o 49 % na 1,8 miliardy dolarů. A celkové příjmy z cloudu – včetně softwaru jako služby a infrastruktury jako služby – představovaly 38 % celkových příjmů. Toto čtvrtletí signalizuje bod obratu, kdy celkové příjmy společnosti z cloudu poprvé v historii převýšily celkové příjmy z licenční podpory.

Podnikání společnosti Oracle v oblasti cloudové infrastruktury je hnací silou růstu a díky nabídce výhod, které si získávají uživatele, by tento trend mohl pokračovat. Společnost upozorňuje, že je levnější než konkurence, jako je například Google Cloud. Společnost Oracle také prodává různé cloudové možnosti, například platformu, která uživatelům umožňuje provozovat vlastní Oracle Cloud. Společnost dokonce nabízí multicloudové služby, takže lze službu Oracle používat v jiném veřejném cloudu, jako je Azure společnosti Microsoft.

Poptávka převyšuje nabídku
Jak jsem již zmínil, poptávka po službách infrastruktury umělé inteligence společnosti Oracle převyšuje nabídku – a to i přesto, že společnost rozšiřuje stávající datová centra a otevírá nová. Společnost Oracle předpovídá, že její podnikání v oblasti cloudové infrastruktury Gen2 bude ještě nějakou dobu pokračovat ve fázi „hyperrůstu“. Společnost má dnes 47 veřejných cloudových regionů po celém světě a buduje dalších osm. Dvanáct z těchto regionů je propojeno se službou Azure a další jsou na cestě.

Společnost Oracle bude pravděpodobně těžit z toho, že zvýšení kapacity jí umožní uspokojovat stále větší část rostoucí poptávky a že integruje svou dřívější akvizici společnosti Cerner, která se zabývá digitálními informačními systémy.

Měli byste zapomenout na společnost Nvidia (NVDA) a obrátit se na Oracle? Miliardáři Steven Cohen a Israel Englander stále drží velké množství akcií společnosti Nvidia a společnost nabízí solidní dlouhodobé vyhlídky. Nvidia prodává dnes nejvýkonnější čipy a její zdroje na výzkum a vývoj naznačují, že by si mohla udržet náskok, až bude vydávat nové produkty – například architekturu Blackwell, která se očekává ještě letos. To znamená, že akcie společnosti Nvidia by mohly mít dostatek prostoru k růstu.

Společnost Oracle, která si za poslední rok připsala zhruba 20 %, má však, co se týče výkonnosti akcií, co dohánět – a vzhledem k nedávnému vývoji zisků a dlouhodobým vyhlídkám se jí to může podařit. Díky tomu vypadá tato špičková technologická akcie při pouhém 20násobku odhadu budoucích zisků docela levně – a nabízí se vám ideální příležitost odvrátit na chvíli pozornost od společnosti Nvidia a následovat miliardáře do společnosti Oracle.