Zlato nebo ropa jsou dnes a denně ukazatelem ekonomického zdraví celého světa. Vyplatí se je sledovat, i když do nich třeba neinvestujete napřímo.
Trh s ropou se po čtyřdenním propadu stabilizuje, k čemuž přispívá velký vývoz z USA a nejistota, zda OPEC a jeho spojenečtí producenti OPEC+ dokáží dodržet slíbené snížení produkce kvůli rostoucím obavám z nadměrné nabídky.
Bitcoin i zlato zaznamenaly tento víkend výrazný růst, protože optimismus ohledně potenciálních úprav úrokové politiky Federálního rezervního systému způsobil, že se investoři vrhli na tato dvě neúročená aktiva. Díky těmto rally dosáhl žlutý kov v neděli svého nejvyššího zaznamenaného intradenního maxima, než ustoupil, a přední světová kryptoměna dosáhla následující den své nejvyšší úrovně od dubna 2022.
S blížícím se koncem roku 2023 bojuje ropa s dvouměsíční ztrátou, a to i přesto, že Organizace zemí vyvážejících ropu (OPEC) a její spojenci zintenzivňují snižování produkce. Současně spotové zlato vyrývá nový mezník a překonává rekordní hodnotu ze srpna 2020, zatímco v zemědělství se očekává volatilita, neboť obchodníci pečlivě zkoumají nadcházející měsíční zprávu World Agricultural Supply and Demand Estimates (WASDE), která má přinést signály ohledně výnosů v USA a stavu mezinárodních plodin.
Navzdory snahám Federálního rezervního systému omezit optimismus překonalo zlato své předchozí historické maximum, stanovené uprostřed globální pandemie, podpořené rostoucím očekáváním snížení sazeb v USA na začátku příštího roku.
Ceny ropy po počátečním a krátkodobém růstu pokračují v poklesu, a to navzdory nejnovější sérii snížení nabídky ze strany OPEC+. Díky této přetrvávající skepsi na světovém trhu s ropou klesla referenční cena ropy Brent k 78 dolarům za barel, což znamená šestitýdenní ztrátu, zatímco cena ropy West Texas Intermediate (WTI) sklouzla pod 74 dolarů.
P. Morgan vydává obecně pozitivní prognózu. Firma očekává výrazný růst v polovině roku 2024 a předpovídá, že ceny zlata se vyšplhají na maximum 2 300 USD za unci, jak je podrobněji popsáno v komoditním výhledu investiční banky.
V posledních týdnech cena zlata vzrostla na rekordní úroveň, a to v důsledku poklesu výnosů dluhopisů, oslabení amerického dolaru a zvýšených geopolitických rizik. Tento skok se ukázal jako výhodný pro investice do těžařů zlata a dalších akcií spojených se zlatem. Tento článek se podrobně zabývá tímto prudkým růstem cen zlata, jeho důsledky a historickými souvislostmi, které naznačují, že tato rally bude pravděpodobně pokračovat.
Neočekávanou událostí, která pravděpodobně ovlivní další vývoj světové ropné scény, je skutečnost, že několik producentů ropy ze zemí OPEC+ se zavázalo, že v nadcházejícím roce dobrovolně sníží svou produkci. Toto rozhodnutí vyvolalo předpovědi o růstu cen ropy v nadcházejícím roce.
Podle nedávných zpráv o tom, že známý energetický gigant Occidental Petroleum je na pokraji akvizice soukromé ropné a plynárenské společnosti, se závod o získání ropných a plynárenských aktiv zintenzivňuje. Podle informací listu The Wall Street Journal společnost Occidental Petroleum v současné době údajně vede pokročilá jednání o převzetí společnosti CrownRock, významného provozovatele v západotexaské pánvi Permian Basin. Odborníci obeznámení s diskusí uvádějí, že pokud by jednání vyvrcholila úspěšným obchodem, mohla by hodnota společnosti CrownRock přesáhnout 10 miliard dolarů.
Ceny ropy pokračovaly v růstu již třetí den v řadě, neboť obchodníci očekávají rozhodující zasedání OPEC+, na kterém bude stanovena těžební politika na příští rok. Světový benchmark, ropa Brent, se obchodovala za více než 83 USD za barel, což znamenalo téměř 4% nárůst za předchozí dvě seance. Podobně se West Texas Intermediate obchodoval nad 78 USD.
Cena zlata zůstala stabilní poté, co dosáhla svého maxima od května, k čemuž přispěly výroky představitelů Federálního rezervního systému. Tyto komentáře posílily předpovědi, že politici začnou od příštího roku snižovat úrokové sazby. To přichází v důsledku spekulací napříč trhem, kdy se obchodníci připravují na potenciální tvrdé ekonomické prostředí a asertivní kroky Fedu v oblasti měnové politiky v roce 2022.
Ropa si udržela největší zisk za poslední týden, protože obchodníci netrpělivě očekávají výsledek rozhodujícího zasedání OPEC+ o nabídce a zároveň se přizpůsobují náznakům, že Federální rezervní systém možná zastaví sérii zvyšování úrokových sazeb.
Newsletter Burzovní svět
Bullionářův newsletter přináší nejdůležitější novinky z finančních trhů a informace ze světa investic. Zadejte své telefonní číslo a získejte originální e‑booky ZDARMA!
