Silné týdenní toky v indexu S&P 500 vedou k prodloužení dlouhých pozic – Citi
Podle stratégů Citi investoři do indexu S&P 500 přelévají peníze, přičemž za poslední týden přibylo téměř 23 miliard dolarů v pomyslných rizikových tocích. Tento příliv finančních prostředků posunul býčí úroveň na 98. percentil, čímž se index S&P stal nejvíce býčím ze sledovaných indexů. Naproti tomu nedávný nárůst rizikových toků u indexu Nasdaq přinesl pouze mírně býčí pozici. Stratégové poznamenali, že krátké pozice na Nasdaqu zůstávají relativně velké a ztrátové, což naznačuje vyšší riziko pro krátké pozice. Pozice na evropských indexech zaznamenaly minimální změny, což odráží nejistotu ohledně výhledu Evropy. Čínské indexy zaznamenaly volatilitu v pozicích, které se po oznámení stimulačních opatření měnily z medvědích na býčí. Nedávné vybírání zisků však vrátilo pozice zpět na téměř neutrální úroveň. Krátké pozice v čínských indexech zůstávají zvýšené, což zvyšuje riziko stlačení krátkých pozic. Pozice indexu Hang Seng zůstala v podstatě beze změny, což odráží silně rozšířenou pozici.
