Právě teď

Společnost GEM Digital Limited, která se zabývá investicemi do digitálních aktiv, se zavázala investovat 50 milionů dolarů do SEALCOIN AG, decentralizovaného technologického projektu společnosti WISeKey International Holding Ltd. SEALCOIN AG využije investici na vývoj své platformy DePIN, která bude využívat DLT účetní knihu Hedera a chytré kontrakty. Cílem platformy je umožnit autonomní transakce a výměnu služeb mezi zařízeními internetu věcí, zvýšit efektivitu, bezpečnost a spolehlivost. Součástí dohody je také technická a inženýrská expertíza společnosti The Hashgraph Group (THG), která je lídrem v oblasti návrhu a zavádění řešení DLT na bázi technologie Hedera. THG poskytne počáteční investice, technickou podporu a strategické vedení. Platforma SEALCOIN, která má být spuštěna ve 4. čtvrtletí roku 2022, má potenciál transformovat různá odvětví, jako je automatizace inteligentních domácností, řízení dodavatelského řetězce, autonomní vozidla, inteligentní města, zdravotnictví, obchodování s energií, maloobchod, zemědělství a peer-to-peer transakce.

Analytici společnosti Morgan Stanley posoudili právní riziko společnosti CrowdStrike Holdings Inc (NASDAQ:CRWD) po rozsáhlém výpadku technologie, který postihl společnosti včetně Delta Airlines. Investiční banka uvádí, že společnost Delta Airlines požaduje po společnostech CrowdStrike a Microsoft náhradu škody ve výši nejméně 500 milionů USD. Právní experti oslovení Morgan Stanley však naznačují, že odpovědnost společnosti CrowdStrike je pravděpodobně omezena podmínkami smlouvy se společností Delta. Smlouva obsahuje ustanovení o “omezení odpovědnosti”, které omezuje náhradu škody na jednocifernou částku v milionech a vylučuje nepřímé nebo následné škody. Očekává se, že tato doložka v kombinaci se standardními postupy při aktualizacích softwaru omezí riziko společnosti CrowdStrike, pokud se neprokáže hrubá nedbalost nebo pochybení. CrowdStrike ve spolupráci se společností Delta přijímá proaktivní opatření k řešení problému a předpokládá se, že finanční dopad bude zvládnutelný, případně bude zahrnovat spíše kredity za služby nebo ústupky ve smlouvách než významné právní platby. Ačkoli regulační důsledky zůstávají nejisté, zejména pokud jde o zásady přístupu k jádru společnosti Microsoft, bezprostřední právní rizika společnosti CrowdStrike se zdají být omezena. Investorům doporučujeme, aby o situaci průběžně informovali, zejména o případných regulačních změnách, které by mohly ovlivnit budoucí aktualizace a inovace produktů.

Francouzský McDonald’s si pohrává s myšlenkou, že do příštích olympijských her odstraní z jídelního lístku kari omáčku, což je vtipný protest po vítězném výkonu Stephena Curryho nad Francií. Řetězec rychlého občerstvení naznačil odstranění na Instagramu s odkazem na “zřejmé důvody” kvůli úderné hře amerického basketbalového kapitána. V reakci na to se americký účet McDonald’s hravě nabídl, že si kari omáčku vezme z rukou. Tento krok je lehkým žertem odkazujícím na Curryho hvězdné představení. Mluvčí společnosti McDonald’s France potvrdil, že se jedná o odlehčené gesto a žert ve světle Curryho vynikající hry proti Francii na hrách v Paříži.

Nejnovější průzkum Bank of America signalizuje změnu v náladě investorů – 60 % z nich se vyslovilo pro čtyři nebo více snížení sazeb Fedu v příštím roce, aby se zabránilo recesi. Banka zaznamenala nárůst optimismu ohledně “měkkého přistání” na 76 %. Naopak obavy z “tvrdého přistání” mírně vzrostly na 13 %, což odráží přetrvávající nejistotu. Očekávání globálního růstu klesla na nejnižší úroveň od května 2022, a to zejména kvůli obavám ohledně čínské ekonomiky. Pouze 24 % ředitelů informačních technologií předpokládá zvýšení kapitálových výdajů a místo toho prosazuje posílení rozvahy. Investoři defenzivně realokují prostředky do dluhopisů, hotovosti a zdravotní péče a vyhýbají se akciím, zejména v Japonsku, Evropě a technologických odvětvích. Americké růstové akcie s velkou kapitalizací zůstávají populární, přičemž převládá obchodování s “dlouhými akciemi Magnificent 7”, i když méně horlivě. Průzkum zdůrazňuje sílící volání po agresivním zásahu Fedu k zajištění ekonomické stability.

Podle stratéga společnosti Goldman Sachs Scotta Rubnera došlo za poslední měsíc k výprodejům globálních akciových futures v hodnotě přibližně 109 miliard USD. Rubner předpokládá, že tento prodejní trend bude pokračovat i na podzim, a upozorňuje na náročné obchodní prostředí v druhé polovině září. Propad trhu, jehož jsme byli svědky v srpnu, byl způsoben především systematickými obchodními programy používanými poradci pro obchodování s komoditami (CTA), které vyžadují opuštění pozic při dosažení určitých rizikových prahů. Podle Rubnera je takovéto rušení pozic na základě pravidel ze strany strategií CTA v současné době nejvýznamnějším dopadem na trh. Hedgeové fondy také zvýšily svou finanční páku na rekordní úroveň, když si od prime brokerů půjčily 2,3 bilionu dolarů. Nedávný výprodej akcií vyvolal pokles obchodů s akciovými futures v hodnotě přibližně 80 miliard USD. Kromě toho se snížila likvidita akcií v indexu S&P 500, což ztížilo nákup nebo prodej akciových obchodů. Dochází také k rozpouštění opčních sázek proti volatilitě. Očekává se, že penzijní fondy budou dále prodávat akciovou expozici a upřednostňovat pevný výnos vzhledem k příznivým výnosům dluhopisů a zvýšenému stavu financování.

Futures na americké akciové indexy se v úterý vyvíjely smíšeně, protože investoři očekávali údaje o cenách výrobců, aby získali představu o strategii Federálního rezervního systému v oblasti úrokových sazeb. Akcie společnosti Home Depot (NYSE:HD) klesly poté, co společnost snížila svůj celoroční odhad zisku. V pondělí se index S&P 500 téměř nezměnil po bouřlivém týdnu, kdy přišly smíšené ekonomické zprávy a japonská centrální banka zvýšila úrokové sazby. Očekává se, že údaj o indexu cen výrobců (PPI) v USA za červenec vykáže meziroční inflaci na úrovni 2,3 %, přičemž za celý měsíc zůstane beze změny na úrovni 0,2 %. Ve středu budou zveřejněny údaje o spotřebitelských cenách (CPI) za červenec a ve čtvrtek údaje o maloobchodních tržbách. Podle nástroje FedWatch společnosti CME obchodníci očekávají, že Federální rezervní systém v září sníží úrokové sazby o 25 nebo 50 bazických bodů, přičemž projekce sazeb na konci roku je 4,25-4,50 %. V předobchodní fázi vedl výrobce čipů Nvidia (NASDAQ:NVDA) se ziskem 1,2 % růstové akcie a akcie megakap. Kromě toho se investoři zaměří na komentáře prezidenta atlantského Fedu Raphaela Bostice ohledně výhledu americké ekonomiky. Index volatility CBOE na Wall Street se po pondělním poklesu na 18,87 bodu nacházel na úrovni 20,66 bodu.

Australská banka Commonwealth Bank of Australia (CBA) ve středu oznámí pokles ročního hotovostního zisku o 3,5 % na 9,68 miliardy australských dolarů, což je o něco méně než loňských rekordních 10,16 miliardy australských dolarů. Výsledky naznačí, zda je nedávný prudký růst ceny akcií CBA oprávněný vzhledem k problémům v bankovním sektoru, jako jsou rostoucí špatné úvěry a výplaty vkladů. Očekává se, že růst úvěrů CBA se zlepšil v oblasti úvěrů na bydlení, ale v ostatních sektorech zaostal. Analytici předpokládají, že ostatní významné australské banky, jako National Australia Bank, Westpac a ANZ, vykáží ve svých ročních výsledcích pokles o 5 až 9 %. Předpokládá se, že CBA bude těžit z rostoucího rozdílu mezi novými hypotékami s variabilní úrokovou sazbou a staršími úvěry s pevnou úrokovou sazbou, což je podpořeno jejím významným podílem na australském hypotečním trhu. Očekávání trhu ohledně možného snížení sazeb do konce roku může mít dopad na kvalitu aktiv bank, což může vést k negativním revizím zisků a rizikům při oceňování. Po zveřejnění výsledků CBA poskytne National Australia Bank v pátek aktualizované údaje o obchodování v omezeném rozsahu a Westpac a ANZ budou následovat 19., resp. 20. srpna.

Akcie Boeingu v úterý vzrostly o více než 1 % poté, co společnost v červenci dodala 43 letadel, což bylo v souladu s očekáváním. Analytici TD Securities poznamenali, že tato dodávka byla podpořena “nárůstem aktivity” na leteckém veletrhu Farnborough minulý měsíc. Ačkoli počet červencových dodávek mírně zaostal za předchozím komentářem finančního ředitele, že bude podobný červnu, 72 upravených čistých objednávek bylo považováno za silné. V červenci dodal Boeing 32 letounů 737, z toho 31 letounů 737 Max, ve srovnání s 35 letouny 737 v červnu, 19 v květnu a 16 v dubnu. Naproti tomu konkurenční výrobce letadel Airbus dodal v červenci 77 letadel a zaznamenal 57 čistých objednávek. Tento počet byl nižší než 67 letadel dodaných společností Airbus v červnu a 53 v květnu.

Generální ředitel společnosti Sun Life Financial Kevin Strain v úterý potvrdil, že po ztrátách v minulém čtvrtletí se situace v oblasti zubního pojištění v USA zlepšuje. Strain uvedl, že tento segment je na dobré cestě k dosažení svého cíle, kterým je zisk ve výši 100 milionů USD do roku 2025. Akcie kanadské pojišťovny vzrostly během středečního obchodování v Torontu přibližně o 5 % poté, co zisk za druhé čtvrtletí překonal očekávání. Segment zubního lékařství utrpěl ve druhém čtvrtletí ztrátu kvůli novému stanovení poplatků Medicaid, které mělo dopad na prodeje Medicaid a Medicare Advantage, což vedlo k 5% poklesu základního zisku amerického segmentu. Nicméně s tím, jak se bude přehodnocovat více smluv Medicaid a snižovat výdaje, se očekává zlepšení v tomto segmentu. Společnost oznámila, že v letošním roce se očekává přecenění přibližně 90 % smluv Medicaid. Společnost Sun Life nedávno získala poskytovatele stomatologických služeb DentaQuest v rámci své strategie rozšiřování přítomnosti v USA, který se v současné době podílí na jejím základním příjmu přibližně jednou pětinou. Strain vyjádřil optimismus ohledně budoucích příležitostí k růstu na americkém trhu, zejména v oblasti pojištění a správy aktiv. Analytik společnosti Jefferies John Aiken uznal problémy, kterým čelí americká stomatologická divize, ale zároveň vyzdvihl potenciál růstu vyplývající z nedávných kroků vedení společnosti. Výkonnost akcií Sun Life za letošní rok se nyní dostala do kladných čísel, zatímco akcie konkurenční společnosti Manulife si od počátku roku připsaly 18,8 %.

Společnost Fitbit, která se zabývá sledováním kondice a patří společnosti Google, oznámila partnerství se společností Peloton, poskytovatelem cvičebního vybavení a obsahu. Od začátku září budou mít prémioví uživatelé Fitbitu ve Spojených státech, Velké Británii, Kanadě a Austrálii přístup k široké nabídce fitness lekcí společnosti Peloton, které zahrnují pilates, běh, jízdu na kole a box. Na oplátku budou členové společnosti Peloton dostávat exkluzivní nabídky na hodinky Google Pixel a zařízení Fitbit Charge 6. Finanční podmínky dohody nebyly zveřejněny. Tato spolupráce přichází v klíčové době pro společnost Peloton, která se potýká s poklesem prodeje v důsledku nejisté poptávky po svých stacionárních kolech a běžeckých pásech. V důsledku toho se společnost snaží refinancovat svůj dluh. Po tomto oznámení vzrostly akcie společnosti Peloton během odpoledního obchodování přibližně o 3 %.

Prezident Federálního rezervního systému v Atlantě Raphael Bostic naznačil možné snížení sazeb do konce roku, pokud bude přetrvávat dezinflace, a zdůraznil opatrný přístup, aby se předešlo nepředvídanému nárůstu inflace. Bostic požadoval více údajů k upevnění rozhodnutí a varoval před nepravidelnými úpravami sazeb, aby se zabránilo budoucím zvratům. Na pozadí měkčí červencové inflace výrobců se pozornost přesouvá na nadcházející údaje o indexu spotřebitelských cen. Bostic, uklidňující obavy z recese, zdůraznil pevný trh práce a bagatelizoval naléhavost ukvapeného snižování sazeb. Stifel navrhl včasné snížení sazeb v návaznosti na nižší než prognózovaný index cen výrobců, s pohledem upřeným na blížící se údaje o inflaci.

Společnost Boeing, největší letecká společnost na světě, v úterý oznámila, že v červenci dodala 43 komerčních letadel, což je stejný počet jako v předchozím roce. Společnost Boeing se tak potýká s problémy ve svém dodavatelském řetězci a pod vedením nového generálního ředitele Kellyho Ortberga usiluje o zvýšení výroby letadel. Společnost usiluje o zvýšení výroby do konce letošního roku poté, co se od lednového incidentu s prasklou zátkou dveří potýkala se zpožděním a pracovala pomalejším tempem. V červenci Boeing předal 31 svých populárních letadel 737 MAX zákazníkům, včetně několika čínských dopravců. Kromě toho společnost dokončila přiznání viny v obvinění z trestného činu podvodného spiknutí a souhlasila se zaplacením částky nejméně 243,6 milionu dolarů za porušení dohody s americkým ministerstvem spravedlnosti. Co se týče objednávek, Boeing v červenci vykázal 72 hrubých objednávek, což je nárůst oproti 52 objednávkám ve stejném měsíci loňského roku, včetně 57 objednávek na letouny 737 MAX, které byly částečně oznámeny během leteckého veletrhu ve Farnborough. Po započtení zrušených zakázek a konverzí vykázal Boeing za letošní rok zatím celkem 186 čistých objednávek. Naproti tomu Airbus, evropský rival Boeingu, dodal v červenci 77 letadel.