Právě teď

úterní údaje o inflaci u výrobců pomohly poslat akcie a ceny dluhopisů nahoru. Někteří lidé na Wall Street se domnívají, že to posiluje názor, že inflace se snižuje, a investoři doufají, že to bude znamenat, že Fed zpomalí tempo zvyšování úrokových sazeb:

• „Celkově jde o další překvapení směrem dolů, které posiluje příběh o vrcholu inflace a nabízí důkaz, že úsilí Fedu v boji proti inflaci je stále účinnější,“ napsal Ian Lyngen ze společnosti BMO Capital Markets.
• „Trh vidí světlo na konci tunelu zvyšování sazeb, i když je to až v roce 2023, což pomáhá posilovat sentiment a zvedat poptávku po akciích,“ napsala Fiona Cincotta ze City Index.

Jiní zůstávají v obavách:

„I po dobré zprávě o inflaci ve zprávě PPI bude Fed při svém rozhodnutí příští měsíc pravděpodobně nasazovat poměrně jestřábí tón,“ napsal Bill Adams z Comerica Bank. „Fed bude čekat, dokud si nebude zcela jistý, že se inflace ochlazuje, a teprve poté sundá nohu z brzdy.“

Tento scénář již investoři viděli – investoři zaujali optimistický postoj k inflaci, aby následně představitelé Fedu zopakovali svůj závazek bojovat proti vyšším cenám. V létě rizikovější aktiva prudce rostla díky sázkám, že Fed se odkloní od agresivního zvyšování sazeb a v příštím roce přejde k jejich pozastavení nebo snížení. Zisky však nevydržely až do podzimu.

Místopředseda představenstva společnosti Berkshire Hathaway Charlie Munger se pochvalně vyjádřil o společnosti Tesla, která vyrábí elektromobily Elona Muska a označil to za úžasný výkon v americkém automobilovém průmyslu.

“Určitě mě překvapilo, že se Tesle dařilo tak dobře,” řekl Munger v rozhovoru s Becky Quick ze CNBC, který byl odvysílán dnes. “Neztotožňuji Teslu s Bitcoinem. Tesla této civilizaci skutečně přispěla. Elon Musk udělal několik dobrých věcí, které jiní udělat nemohli.”

“Už dlouho jsme neměli úspěšnou novou automobilku. To, co Tesla dokázala v automobilovém průmyslu, je malý zázrak,” dodal Munger.

Tesla se stala jednou z nejhodnotnějších společností na světě s tržní kapitalizací přes 600 miliard dolarů. V posledním čtvrtletí dodala automobilka 343 000 vozů.

Akcie společnosti Tesla se letos propadly o 45 % po téměř 50% nárůstu v roce 2021 a obrovském 743% nárůstu v roce 2020.

Nabídka na kreditní kartu do obchodu může znít lákavě, když nakupujete o letošních svátcích. V USA to ale není tak úplně ideální matematický odhad. Proč?

Vzhledem k tomu, že Federální rezervní systém zvyšuje úrokové sazby, roční procentní sazba nákladů na kreditní karty – ukazatel ročních nákladů na půjčení peněz – stoupá. To platí zejména pro kreditní karty, které mají tendenci účtovat nejvíce.

Nejdražší kreditní karty pro fyzické osoby mohou mít roční procentní sazbu nákladů 30,74 %, jak uvádí Ted Rossman, hlavní analytik v oboru na webu CreditCards.com, který tuto sazbu označuje za „šíleně vysokou“.

Výrobce luxusních elektromobilů Lucid Group v úterý odhalil několik nových verzí svého sedanu Air – včetně dosud nejlevnějšího modelu.

Generální ředitel Peter Rawlinson v rozhovoru s Philem LeBeauem ze CNBC uvedl, že cena Lucid Air Pure bude začínat na 87 400 dolarech. Verze s pohonem všech kol a dojezdem 410 mil bude dodána do konce letošního roku a verze s pohonem zadních kol přijde v roce 2023.

Společnost také oznámila model Lucid Air Touring s pohonem všech kol, výkonem 620 koní a dojezdem podle odhadů EPA 425 mil. Lucid uvedl, že Touring je jeho “dosud nejefektivnějším modelem”, který dokáže ujet přibližně 4,6 km na kilowatthodinu.

Cena modelu Touring začíná na 107 400 dolarech a dodávky budou brzy zahájeny, uvedla společnost Lucid.

Společnost Lucid rovněž uvedla, že vysoce výkonný Air Sapphire, který odhalila v srpnu, je nyní ve fázi finálního ladění. Společnost Lucid v současné době odhaduje, že Air Sapphire zrychlí z nuly na 60 mil za hodinu za 1,89 sekundy a dosáhne maximální rychlosti 205 mil za hodinu, což z něj činí nejrychlejší sedan na světě.

Cena modelu Air Sapphire začíná na 249 000 dolarech a jeho výroba bude zahájena v první polovině příštího roku.

Akcie několika velkých amerických společností překonávají výkonnost širšího akciového trhu poté, co společnost Berkshire Hathaway Warrena Buffetta v pondělí pozdě večer zveřejnila nové nebo rozšířené pozice v těchto společnostech ve zprávě 13F.

Americké depozitní certifikáty společnosti Taiwan Semiconductor Manufacturing, nové investice Berkshire, vyskočily o téměř 13 %. Podle Dow Jones Market Data tak dosáhly největšího procentuálního nárůstu od července 2020. O dopadu investičních rozhodnutí velkého Věštce z Omahy na akciový trh budeme psát i v zítřejším Ranním burziánovi, pokud tedy ještě neodebíráte náš každodenní newsletter, rozhodně je teď ten nejlepší čas to napravit. Denně od našich redaktorů dostanete čerstvý přísun těch nejdůležitějších zpráv z kapitálových trhů,. byznysu, alternativních investic i ze světa kryptoměn.

• Společnost Louisiana-Pacific vzrostla o přibližně 11 %.
• Společnost Jefferies Financial Group vzrostla o 2,7 %.
• Společnost Berkshire také navýšila svůj stávající podíl ve společnostech Paramount Global, který vzrostl o 9,5 %, a RH, který vzrostl o 4,8 %.

Panasonic Energy of North America , největší dodavatel bateriových článků pro elektromobily v USA, uzavřela dohodu s nevadskou společností Redwood Materials, která se zabývá recyklací baterií, o nákupu klíčového materiálu pro výrobu baterií.

Společnost Redwood Materials, která bude od roku 2025 dodávat společnosti Panasonic Energy katody s vysokým obsahem niklu, uvedla, že dohoda má hodnotu miliard dolarů, ale odmítla uvést přesnou částku.

Po pondělním uzavření americké seance se stalo něco neobvyklého: záplava oznámení o prodeji sekundárních akcií.

• Banka Goldman Sachs oznámila klientům, že realizuje blokový obchod s 3,7 milionu akcií společnosti Constellation Brands.
• Řetězec rychlých restaurací Portillo’s oznámil, že prodává 8 milionů akcií v rámci nabídky vedené Bank of America a Jefferies.
• Bank of America rovněž prodávala balík 1,5 milionu akcií společnosti Cadre Holdings.
• Celkem se na trh dostalo nejméně sedm následných nabídek akcií nebo blokových obchodů, jak vyplývá z údajů IPO Boutique.
• Tento nával následuje po 11 nabídkách z minulého týdne, vyplývá z údajů IPO Boutique. Je to kombinace opatrného optimismu, který na trhu převládá, že inflace možná dosáhla vrcholu, konce výsledkové sezóny a potřeby společností získat více hotovosti.

Pro bankéře je náhlý nával příjemným překvapením v jinak klidném roce pro akciové kapitálové trhy, kdy se IPO pohybují v zajetých kolejích, jsou na cestě k nejpomalejšímu roku za poslední desetiletí a nabídky následných akcií jsou také spíše anemické. Podle IPO Boutique se v listopadu uskutečnilo 15 následných nebo blokových nabídek. Za posledních pět let jich bylo v průměru 64 každý listopad, ukazují údaje IPO Boutique.

„Z historického hlediska je tento týden před Dnem díkůvzdání pro transakce nejsladším obdobím, kdy se mohou uskutečnit,“ uvedl Jeff Zell, hlavní analytik platformy IPO Boutique, a poznamenal, že pro mnoho společností skončila výsledková sezóna a prodej akcií již není omezen.

Společnost Apple v úterý zavedla nouzové volání SOS přes satelit pro uživatele iPhonu 14.

Služba je k nejnovějšímu modelu iPhonu na dva roky zdarma a umožňuje posílat SMS zprávy tísňovým službám, když nemáte mobilní signál.

Apple utratí 450 milionů dolarů ve spolupráci s americkými společnostmi, včetně Globalstaru, aby umožnil zasílání nouzových satelitních textových zpráv.

Místopředseda představenstva společnosti Berkshire Hathaway Charlie Munger, který je ke kryptoměnám dlouhodobě skeptický, prohlásil, že digitální měny jsou zlovolnou kombinací podvodu a klamu.

“To je velmi, velmi špatné. Země nepotřebovala měnu, která by byla dobrá pro únosce,” řekl Munger v rozhovoru s Becky Quick z CNBC, který byl odvysílán v úterý. “Existují lidé, kteří si myslí, že musí být u každého obchodu, který zrovna frčí. Myslím, že je to naprosto šílené. Je jim jedno, jestli jde o dětskou prostituci nebo bitcoin.”

Reklamní trh je v současné době slabší než kdykoli během zpomalení pandemie koronaviru v roce 2020. Na úterní investiční konferenci to řekl výkonný ředitel David Zaslav.

Pokud se situace na reklamním trhu v příštím roce nezlepší, “bude těžké” dosáhnout prognózy zisku 12 miliard dolarů pro rok 2023, řekl Zaslav na konferenci RBC Global TIMT v New Yorku.

Zaslav také uvedl, že společnost Warner Bros. Discovery věří, že se v příštím roce urychlí jednání o prodloužení práv na NBA a zároveň dodal: “Nemusíme mít NBA,. Dodal, že společnost má spoustu sportovních nabídek i bez ní.

Biotechnologie v poslední době hodně posilují a přispívají k tomu, co se pravděpodobně ukáže jako širší výkonnost sektoru zdravotní péče ve čtvrtém čtvrtletí, napsal Mark Newton, vedoucí technické strategie ve společnosti Fundstrat Global Advisors, v poznámce nazvané “Biotech breakout worth follow as Healthcare gets stronger”.

Fond iShares Biotechnology ETF (IBB) v poslední době posílil a vykazuje býčí graf, napsal Newton, a “je to velmi pozitivní vývoj pro biotechnologie, které si po většinu roku pomalu budovaly základnu”. V blízkém horizontu očekávám, že IBB se posune výše ke 140,80 USD s nadějí na dosažení 149 USD, což by byla silná režijní rezistence.”

Mezi biotechnologické akcie s velkou tržní kapitalizací, které v poslední době posilují: MRNA, AMGN, GILD, BIIB. Mezitím “bývalí lídři” včetně VRTX a REGN “zůstávají z technického hlediska poměrně silní a vzhledem k pondělnímu průlomu by se měli být schopni zapojit”.

Společnost Delta Air Lines se blíží k pracovní dohodě s piloty, což podle jejich odborů znamená výrazné zlepšení vztahů, které se během dlouholetých vyjednávání dostaly na bod mrazu.

Předběžná dohoda z letošního roku by pro společnost Delta znamenala odstranění velké překážky. Ostatní dopravci, včetně konkurenčních United Airlines se rovněž nepodařilo dosáhnout nových pracovních dohod. Jednání o smlouvách ztroskotala v době pandemie, kdy poptávka po cestování prudce klesla a dopravci zaznamenali rekordní ztráty.

Akcie maloobchodních společností rostou poté, co společnosti Walmart a Home Depot dříve během dne oznámily lepší než očekávané finanční výsledky za třetí čtvrtletí.

Walmart na začátku dne vyskočil o 7 %, zatímco Home Depot vzrostl o 1 %.

Akcie Target i Kohl’s vzrostly přibližně o 4 %, zatímco Bed Bath & Beyond přidala 3 %. Macy’s a Nordstrom si polepšily o 5 %, resp. 4 %. Dollar General a Costco si připsaly po 3 %.

ETF SPDR S&P Retail vzrostl o 4,1 %.

Do burzovně obchodovaného fondu Invesco QQQ Trust minulý týden přiteklo 6 miliard dolarů, což je druhý největší týdenní příliv v historii, napsal v úterý stratég Barclays Anshul Gupta. K největšímu došlo během Covid rally v září 2022.

Tento pohyb se odehrál uprostřed silného týdne na akciovém trhu, kdy index S&P 500 zaznamenal nejlepší týden od 24. června. Investory povzbudil nižší než očekávaný růst indexu spotřebitelských cen.

Podle Gupty byl příliv akcií QQQ “dalším projevem přehnané reakce investorů” na údaje o inflaci, která byla pravděpodobně umocněna technickými faktory.

Akcie v úterý otevřely výše poté, co říjnový index cen výrobků naznačil, že inflace by mohla zpomalovat.

Průmyslový index Dow Jones při otevření vzrostl o 300 bodů, tj. o 0,9 %. Index S&P 500 si polepšil o 1,6 % a Nasdaq Composite přidal 2,4 %.

Getty Images se v předobchodní fázi propadla o 11,8 % poté, co její čtvrtletní tržby nedosáhly odhadů Wall Street, ačkoli zisk provozovatele trhu s vizuálním obsahem překonal konsensus.

Taiwan Semiconductor – Společnost Taiwan Semiconductor posílila v mimoobchodní fázi o 10,9 % poté, co Berkshire Hathaway ve zprávě pro Komisi pro cenné papíry zveřejnila, že během třetího čtvrtletí nakoupila akcie tohoto výrobce čipů za více než 4,1 miliardy USD.

Energizer Holdings – Výrobce baterií Energizer a Rayovac zaznamenal v předobchodní fázi po lepších než očekávaných čtvrtletních výsledcích nárůst akcií o 10 %.

Index cen výrobců, který je ukazatelem velkoobchodní inflace, se v říjnu meziměsíčně zvýšil o 0,2 %. Ekonomové oslovení agenturou Dow Jones očekávali nárůst o 0,4 %.

Zpráva přichází necelý týden poté, co zpráva o indexu spotřebitelských cen rovněž vykázala mírnější než očekávaný nárůst, což podpořilo optimismus, že by inflace mohla polevit.

Charlie Munger má na kryptoměny poměrně jasný názor.

Místopředseda představenstva Berkshire Hathaway, který kdysi označil kryptoměny za pohlavní chorobu, se v úterý v předtočeném rozhovoru na CNBC opět pustil do kryptoměn.

Níže uvádíme několik nejdůležitějších momentů z rozhovoru s Becky Quick z CNBC:

O jeho obecných názorech na kryptoměny:

„Bolí mě, že ve své vlastní zemi vidím lidi, kteří kdysi byli velmi uznávanými lídry a pomáhali těmto věcem existovat … Je to velmi velmi špatná věc. Země nepotřebovala měnu, která je dobrá pro únosce a tak dále.“

O tom, proč si myslí, že respektované instituce a jednotlivci pomohli zvýšit legitimitu kryptoměn:

„Existují lidé, kteří si myslí, že prostě musí být u každého obchodu, který zrovna frčí… Podle mě je to naprosto šílené.“

Myslíte si, že tyto společnosti [které se nedávno dostaly pod kontrolu regulačních orgánů] provedly nějakou due diligence?

„Myslím, že to ve skutečnosti myslí dobře, i když je vidět spousta klamu. Je to částečně podvod a částečně klam. To je špatná kombinace. Nemám rád ani podvod, ani klam. A klam je možná ještě extrémnější než podvod.“

Proč trvalo tak dlouho, než se toho úřady chytily?

Úřady jsou „jako chytači komárů. Vědí, jak komáry plácnout. Jen si neumějí poradit s komáry.“ Přesto měly být červené vlajky zřejmé, řekl pan Munger. „Prodám vám hromadu ničeho a nic vám bohatě stačí. Jak to můžete slyšet a nemyslet si, že je to velký vtip? Lidé si myslí, že jde o skutečný majetek. Není to skutečné aktivum.“

Futures na akcie vzrostly díky nadějím na stabilizovanější vztahy mezi USA a Čínou a také díky obnovenému optimismu, že Federální rezervní systém začne zpomalovat tempo zvyšování úrokových sazeb.

V polovině dopoledního obchodování v Londýně:

• Futures vázané na index S&P 500 posílily o 0,6 %, zatímco futures vázané na index Dow Jones Industrial Average si polepšily o 0,4 %. Kontrakty vázané na technologicky zaměřený index Nasdaq-100 vzrostly o 1 %.
• Výnosy státních dluhopisů klesly. Výnos desetiletého amerického státního dluhopisu klesl na 3,831 % z pondělních 3,865 %. Výnos dvouletého dluhopisu, který je citlivější na krátkodobá očekávání úrokových sazeb, klesl na 4,376 % z 4,406 %.
• Čínské akcie vzrostly. Hongkongský Hang Seng vyskočil o 4,1 % a čínský Shanghai Composite posílil o 1,6 %.
• Dolarový index WSJ klesl o 0,5 %.
• Ceny kryptoměn byly stabilní. Bitcoin vzrostl o 3,1 % oproti ceně v 17:00 SEČ na 16 895,17 USD. Ether si připsal 3,5 %.
• Celokontinentální index Stoxx Europe 600 vzrostl o 0,1 %.

Akcie Netflixu se v předobchodní fázi obchodování zvýšily o více než 2 % poté, co Bank of America dvakrát zvýšila doporučení pro streamovacího giganta z “underperform” na “buy”.

“Navzdory pomalejšímu růstu dílčích služeb se domníváme, že snaha o zlepšení monetizace prostřednictvím hodnotově orientované úrovně reklamy a výrazné konverze sdílečů hesel má potenciál zvýšit provozní/finanční výkonnost,” uvedla ve své poznámce analytička Jessica Reif Ehrlichová.