Právě teď

Akcie společnosti LPL Financial, přední firmy poskytující finanční služby, klesly po náhlém ukončení funkce prezidenta a generálního ředitele Dana Arnolda. Rozhodnutí bylo učiněno na základě vyšetřování, které odhalilo, že Arnold svými výroky porušil kodex chování společnosti. V důsledku toho byl odvolán ze své výkonné funkce a z představenstva. Dočasným generálním ředitelem byl jmenován Rich Steinmeier, ředitel pro růst společnosti LPL. Očekává se, že Steinmeier, který od svého nástupu do společnosti v roce 2018 zastával různé vedoucí pozice, usnadní hladký přechod. Společnost LPL zdůrazňuje svou důvěru v tým vedoucích pracovníků, že udrží závazek firmy k podpůrnému a profesionálnímu pracovišti. Oznámení vyvolalo na trhu určitou nejistotu, přičemž analytici Bank of America vyjádřili obavy z přerušení vedení a jeho možného dopadu na budoucí strategii společnosti. Nicméně analytik BofA ponechává pro akcie rating Buy a zvyšuje cílovou cenu. Předseda představenstva společnosti LPL ujišťuje zúčastněné strany, že společnost si udrží svou dynamiku a bude pokračovat ve vytváření hodnoty pro klienty, zaměstnance a akcionáře.

Společnost StandardAero, poskytovatel služeb v oblasti údržby letadel, za kterým stojí společnost Carlyle, zaznamenala při svém středečním debutu na trhu nárůst akcií o 29 % nad cenu IPO. Tento silný start oceňuje společnost na přibližně 10,4 miliardy dolarů. Úspěšný debut odráží důvěru investorů v růstové vyhlídky společnosti a její postavení v leteckém průmyslu. StandardAero poskytuje širokou škálu služeb včetně oprav, údržby a generálních oprav leteckých motorů a dalších součástí. Společnost působí v několika segmentech, včetně komerčního letectví, vojenského letectví a obchodního letectví. Její dobré tržní výsledky jsou pozitivním signálem pro společnost Carlyle, která společnost StandardAero koupila v roce 2015, a naznačují celkovou kondici leteckého sektoru. Vstup společnosti StandardAero na burzu přichází v době, kdy se odvětví vzpamatovává z dopadů pandemie COVID-19 a kdy se postupně zvyšuje poptávka po letecké dopravě. Společnost chce využít svého debutu na trhu k rozšíření své globální působnosti a investovat do nových technologií, aby mohla lépe sloužit svým zákazníkům.

Očekává se, že Federální rezervní systém na svých nadcházejících zasedáních přejde k menším škrtům, ale případný úder na trh práce by mohl centrální banku přimět k tomu, aby zvážila další výrazné snížení na ochranu ekonomiky. Analytici Morgan Stanley předpokládají do konce roku dvě snížení o 25 bazických bodů. Výraznější snížení sazeb však není vyloučeno, přičemž analytici upozorňují na riziko, že postoj Fedu ovlivní slabé údaje o zaměstnanosti. Snížení přírůstku pracovních míst pod 100 000 měsíčních mezd by mohlo ohrozit prognózu dvou snížení sazeb o 25 bazických bodů na nadcházejících zasedáních. Ekonomové odhadují, že v září bylo vytvořeno 144 000 pracovních míst při nezměněné míře nezaměstnanosti 4,2 %. V září Fed překvapil zahájením cyklu uvolňování měnové politiky snížením o 50 bazických bodů namísto očekávaných 25, čímž zdůraznil, že budoucí rozhodnutí budou záviset na podmínkách na trhu práce.

Společnosti OpenAI, která stojí za ChatGPT, se podařilo získat od investorů finanční prostředky ve výši 6,6 miliardy dolarů, což by ji mohlo ocenit na 157 miliard dolarů. Tento úspěch upevňuje pozici OpenAI jako jedné z nejhodnotnějších soukromých společností na světě. Na tomto kole financování se podíleli investoři rizikového kapitálu, jako jsou Thrive Capital, Khosla Ventures, Microsoft a Nvidia. Dalšími investory v tomto kole byly společnosti Altimeter Capital, Fidelity, SoftBank a MGX, státem podporovaná investiční společnost z Abú Dhabí. Pozoruhodné je, že společnost Apple, která údajně jednala o investici, se k financování nepřipojila. Získané prostředky byly ve formě konvertibilních dluhopisů a jejich převod na vlastní kapitál bude záviset na úspěšných strukturálních změnách v rámci společnosti OpenAI. Tyto změny zahrnují přeměnu na ziskový subjekt a odstranění stropu pro výnosy investorů. Vzhledem k probíhající restrukturalizaci a změnám ve vedení zůstává důvěra investorů v OpenAI vysoká vzhledem k očekávanému výraznému růstu. Generální ředitel společnosti OpenAI Sam Altman a finanční ředitelka Sarah Friar předpokládají, že tržby společnosti letos dosáhnou 3,6 miliardy USD a v příštím roce 11,6 miliardy USD. Popularita a ocenění společnosti OpenAI od spuštění ChatGPT prudce vzrostly: nashromáždila 250 milionů aktivních uživatelů týdně a zvýšila své ocenění ze 14 miliard na 157 miliard dolarů. Navzdory těmto milníkům zůstává společnost OpenAI odhodlána vyvíjet obecnou umělou inteligenci (AGI) a usilovat o ziskovost.

Americké ministerstvo obchodu oznámilo, že plánuje vyčlenit 100 milionů dolarů na zlepšení využití umělé inteligence při vytváření udržitelných polovodičových materiálů. Tato iniciativa je součástí odpovědnosti ministerstva při dohledu nad dotacemi ve výši 52,7 miliardy dolarů na výrobu a výzkum čipů v USA. Prostředky budou určeny na pomoc univerzitám, národním laboratořím a soukromému sektoru při vývoji autonomních experimentů na bázi umělé inteligence pro udržitelnou výrobu polovodičů. Hlavním cílem tohoto úsilí je urychlit proces vytváření nových polovodičových materiálů, které jsou méně náročné na zdroje.

Francie, Řecko, Itálie a Polsko budou v pátek hlasovat o uvalení cel až do výše 45 % na elektromobily dovážené z Číny. Tento krok, který má řešit obchodní nerovnováhu a podpořit výrobce v EU, je součástí probíhajícího antisubvenčního šetření Evropské komise. Vzhledem k tomu, že tyto čtyři země představují 39 % obyvatel EU, očekává se dostatečná podpora pro přijetí návrhu. Komise může dokončit cla na pět let, pokud se proti tomu nepostaví kvalifikovaná většina 15 zemí a 65 % obyvatel EU. Zvažují se také jednání o alternativách, jako jsou minimální dovozní ceny založené na kritériích pro vozidla. Společnosti Tesla hrozí clo ve výši 7,8 %, zatímco SAIC a nespolupracujícím společnostem by kromě standardního 10% dovozního cla na automobily mohlo hrozit clo až 35,3 %.

Podle průzkumu agentury Reuters se předpokládá, že inflace v Kolumbii bude v září i přes nedávnou stávku řidičů kamionů nadále zpomalovat. Analytici předpovídají, že dvanáctiměsíční inflace klesne na 5,83 % ze srpnových 6,12 %, avšak nad 3% cíl. Spotřebitelské ceny by měly v září vzrůst o 0,26 %, přičemž odhady se liší od 0,17 % do 0,38 %. Vliv stávky na ceny potravin ustupuje s tím, jak se obnovuje činnost ve školství. Na pozadí snižování inflace centrální banka v pondělí snížila sazby o 50 bazických bodů na 10,25 %. Projekce inflace na konci roku stagnovaly na úrovni 5,6 %, zatímco očekávání pro rok 2025 se zmírnila na 3,70 %.

Podle členky bankovní rady ECB Isabel Schnabelové inflace v eurozóně pravděpodobně dosáhne 2% cíle ECB. Inflace pod cílem a slábnoucí hospodářský růst mohou přimět ECB k urychlenému snížení úrokových sazeb 17. října, přičemž další snížení se očekává v prosinci. Trhy předpovídají snížení sazeb o 25 bazických bodů tento měsíc. Schnabelová uznává problémy s růstem, ale zdůrazňuje potenciál pro vyrovnání inflace s cílem. Šéf portugalské centrální banky Mario Centeno vyjadřuje obavy z možného podstřelení inflačního cíle a varuje před nepříznivými dopady na tvorbu pracovních míst a investice. Představitelé centrální banky diskutují o vyvažování inflačních cílů s výzvami hospodářského růstu.

Představitelé brazilského ministerstva financí reagovali na zvýšení úvěrového ratingu agenturou Moody’s pozitivně s tím, že riziková prémie na místní výnosové křivce neodpovídá základním ekonomickým ukazatelům země. Agentura Moody’s zvýšila rating dlouhodobých emitentů a přednostních nezajištěných dluhopisů Brazílie, což jí chybí jen málo k tomu, aby znovu získala status investičního stupně. Po zvýšení ratingu brazilský real vůči americkému dolaru posílil, přičemž futures na úrokové sazby zaznamenaly pokles, ale stále zůstávají vysoko nad 12 %. Úředníci předpokládají, že tento krok přiláká příliv nerezidentů a v dlouhodobém horizontu normalizuje podmínky na trhu. Navzdory skepsi trhu ohledně fiskálního výhledu Brazílie úředníci ujišťují o závazku plnit fiskální cíle a rozptylují pochybnosti o novém fiskálním rámci a trajektorii zadlužení země. Hrubý dluh Brazílie se v srpnu zvýšil na 78,5 % HDP v podmínkách pokračujících hospodářských problémů.

Ministr ropného průmyslu Saúdské Arábie varoval, že ceny ropy by mohly klesnout až na 50 dolarů za barel, pokud někteří členové OPEC+ budou i nadále překračovat své produkční limity, uvedli zástupci, které citoval deník The Wall Street Journal. Toto varování je považováno za nenápadný vzkaz, že Saúdská Arábie může zahájit cenovou válku, aby si udržela svůj podíl na trhu, pokud země OPEC+ nebudou dodržovat omezení produkce. OPEC+ se má sejít v prosinci, aby projednal případné změny těchto limitů. Navzdory geopolitickému napětí zůstávají ceny ropy relativně nízké. Představitelé Saúdské Arábie jsou z klesajících cen frustrovaní, protože někteří členové OPEC+ ignorují své produkční závazky. Konkrétně Saúdská Arábie vyzvala Irák a Kazachstán, přičemž Irák v srpnu překročil svou kvótu o 400 000 barelů denně a očekává se, že produkce Kazachstánu vzroste s návratem jeho pole Tengiz. Saúdská zpráva je jasná: nemá smysl zvyšovat těžbu, pokud není poptávka na trhu. Navzdory snahám OPEC+ stabilizovat trh prostřednictvím omezení produkce ceny ropy stále klesají, v posledním čtvrtletí se snížily o 16 %. Historie ukázala, že Saúdská Arábie je ochotna zvýšit těžbu, pokud je její úsilí podkopáváno, jak již učinila v minulých cenových válkách.

Společnost Delta Air Lines oznámila uzavření codesharové dohody se saúdskoarabským vlajkovým dopravcem Saudia Airlines. Dohoda posílí spojení mezi Spojenými státy a Blízkým východem a zákazníkům společnosti Delta umožní přístup do devíti destinací v Saúdské Arábii a širším regionu. Cestující společnosti Saudia Airlines získají přístup do 12 destinací ve Spojených státech. Oba dopravci zahájí prodej společných linek, jakmile získají všechna potřebná vládní povolení. Dohody o sdílení letů umožňují leteckým společnostem prodávat místa na letech druhé strany, což zvyšuje pohodlí cestujících a rozšiřuje možnosti tras pro obě letecké společnosti. Cílem tohoto partnerství je posílit síť letecké dopravy mezi oběma regiony a nabídnout cestujícím více možností a příležitostí.

Viceguvernér mexické centrální banky Jonathan Heath v podcastu pro Banorte uvedl, že základní úroková sazba by měla zůstat stabilní po delší dobu. Přestože se jádrová inflace blíží cíli banky, nutnost udržovat vyšší sazby přetrvává. Heath byl při nedávném měnověpolitickém rozhodnutí jediným nesouhlasícím, který prosazoval zachování sazby na úrovni 10,75 %, zatímco ostatní hlasovali pro snížení na 10,50 %. V Mexiku došlo v první polovině září ke zpomalení meziroční celkové inflace na 4,66 % a jádrová inflace klesla na 3,95 %, což je nejnižší hodnota od počátku roku 2021. Cílové rozpětí inflace centrální banky je 3 % s jednoprocentní rezervou. Heath zdůraznil význam řešení přetrvávající inflace ve službách a naznačil možnou normalizaci měnové politiky, pokud inflace ve čtvrtém čtvrtletí klesne.