Právě teď

Společnost UBS Global Research zvýšila svou prognózu pro index S&P 500 na konci roku na 5 400 bodů z předchozího odhadu 5 150 bodů. Tato revidovaná prognóza je nejvyšší mezi hlavními světovými makléřskými společnostmi a naznačuje potenciální růst o přibližně 8 % oproti současným úrovním. Nová prognóza odráží pozitivní náladu na trhu.

Společnost S&P Global je v závěrečné fázi akvizice výzkumné platformy Visible Alpha, což by mohlo zvýšit její hodnotu nad 500 milionů dolarů. Společnost Visible Alpha, kterou v roce 2015 spustilo konsorcium zahrnující banky Morgan Stanley, Goldman Sachs, Bank of America, Jefferies a UBS, zaznamenala od svého vzniku značný růst. V loňském roce platforma vygenerovala příjmy ve výši přibližně 100 milionů dolarů díky prodeji investorům na straně nákupu i korporátním klientům. Díky příspěvkům přibližně 200 finančních institucí si platforma Visible Alpha upevnila svou pozici na trhu. Přesná kupní cena bude záviset na výkonnostních cílech, jak se uvádí ve zprávě Financial Times. Tato transakce by pro zúčastněné investiční banky znamenala úspěšný exit, který jim umožní lépe zpeněžit jejich výzkum a data. Banky budou i po akvizici nadále poskytovat společnosti S&P Global své poznatky. V reakci na tuto zprávu akcie SPGI v úterý v předobchodní fázi vzrostly o 0,3 %.

Praha – Na pondělní protest části zemědělců do Prahy přijelo kolem 800 traktorů, ve 14:30 se akce účastnilo 4000 až 5000 lidí. Novinářům to dnes na tiskové konferenci v Praze řekl jeden z organizátorů Zdeněk Jandejsek, bývalý prezident Agrární komory ČR a zemědělský podnikatel. Ohradil se proti výrokům premiéra Petra Fialy (ODS) a ministra zemědělství Marka Výborného (KDU-ČSL), že za akcí byly politické cíle. Někteří zemědělci podle něj odjeli z protestu proto, že na ně „doma čekala práce.“ Část se také bála kontrol traktorů ze strany Policie ČR, dodal.

Společnost Capital One (COF) oznámila, že plánuje převzít společnost Discover Financial Services (DFS) za více než 35 miliard dolarů, čímž by v rámci transakce, která se bude skládat výhradně z akcií, vznikla jedna z největších společností vydávajících kreditní karty v USA. Akcionáři společnosti Discover obdrží za každou svou akcii 1,0192 akcie společnosti Capital One, což představuje 27% prémii oproti poslední uzavírací ceně společnosti Discover. Po transakci bude společnost Capital One vlastnit 60 % výsledného subjektu, zatímco podíl společnosti Discover bude činit 40 %. Analytici ze společnosti Mizuho Securities varují, že fúze by mohla představovat potenciální riziko pro společnosti Visa Inc (V) a Mastercard (MA), protože Capital One je jedním z největších vydavatelů jejich kreditních karet v USA a představuje přibližně 10 % objemu úvěrů. Analytici naznačují, že Capital One by mohla přesměrovat část objemu do sítě Discover, aby snížila síťové poplatky. Kromě toho může společnost Capital One využít vyšších mezibankovních poplatků díky využití debetní sítě Discover, kde je významných 98 % transakcí vyňato z regulace, na rozdíl od Mastercard (51 %) a Visa (35 %). Akcie Mastercard a Visa v předobchodní fázi klesly o 1,6 %, resp. 1,5 %.

Akcie společnosti InterContinental Hotels Group (IHG), kótované na londýnské burze, v úterý na počátku obchodování vzrostly, protože společnost oznámila nárůst tržeb, který překonal úroveň před pandemií. Rozmach turistické aktivity po vypuknutí COVID způsobil silnou poptávku po cestování na všech trzích společnosti IHG, což prospělo širšímu odvětví pohostinství. Společnost IHG oznámila 16% nárůst ročních příjmů na dostupný pokoj (RevPAR) ve srovnání s předchozím rokem, přičemž RevPAR je o 11 % vyšší než maximum dosažené v roce 2019 před vypuknutím pandemie. Generální ředitel společnosti IHG, Elie Maalouf, uvedl, že síla portfolia značek a podnikové platformy spolu s dlouhodobými faktory poptávky v cestovním ruchu budou i nadále hnací silou růstu RevPAR a velikosti systému. Společnost IHG rovněž oznámila program zpětného odkupu akcií v hodnotě 800 milionů USD a cílové celkové výnosy pro akcionáře v hodnotě více než 1 miliardy USD pro letošní rok.

Společnost Truist Financial Corp. se údajně blíží k dohodě o prodeji velké části svého pojišťovacího makléřství soukromým kapitálovým společnostem Stone Point Capital a Clayton Dubilier & Rice. Dohoda, jejíž hodnota by se mohla pohybovat kolem 15 miliard USD, by mohla být oznámena tento týden. Akcie společnosti Truist po této zprávě klesly v předobchodní fázi o přibližně 1 %. Jednání jsou sice v pokročilé fázi, ale stále existuje možnost, že dojde ke zpoždění nebo že dohoda padne. Truist již dříve prodal 20% podíl ve své pojišťovací divizi konsorciu vedenému společností Stone Point v loňském roce.

Akcie společnosti Barclays PLC (LON:BARC) kótované na londýnské burze v úterý vzrostly, protože investoři se seznámili s plány banky na transformaci a snížení nákladů. Během prezentace výsledků za čtvrté čtvrtletí generální ředitel C. S. Venkatakrishnan nastínil navrhovanou restrukturalizaci podniku do pěti provozních divizí, zahrnujících správu majetku až po retailové bankovnictví. Cílem tohoto kroku je poskytnout podrobnější členění výkonnosti jednotlivých divizí a zvýšit odpovědnost z hlediska provozu a řízení. Restrukturalizace, která je první svého druhu za téměř deset let, přichází v době, kdy cena akcií banky dosahuje ve srovnání s jejími evropskými protějšky slabších výsledků. Kromě restrukturalizace plánuje Barclays v období od letošního roku do roku 2026 vrátit akcionářům 10 miliard liber a do roku 2026 dosáhnout skupinové návratnosti hmotného kapitálu přes 12 %. Jen v tomto fiskálním roce hodlá banka od akcionářů odkoupit 3 miliardy liber, což představuje 37% nárůst oproti roku 2022. Celoroční statutární návratnost hmotného kapitálu Barclays dosáhla 9,0 %, přičemž zisk před zdaněním a strukturální nákladová opatření ve výši 6,6 miliardy liber se přesně shodují s odhady analytiků.

Společnost Singapore Airlines (SIA) oznámila 4,9% nárůst čtvrtletního čistého zisku díky vysoké poptávce po letecké dopravě na klíčových trzích. Národní dopravce vykázal ve třetím čtvrtletí končícím 31. prosince čistý zisk ve výši 659 milionů švédských dolarů (489,82 milionu USD) ve srovnání s 628 miliony švédských dolarů ve stejném období loňského roku. Analytici však odhadovali vyšší zisk ve výši 777,8 milionu S$. Pozitivní výsledky letecké společnosti lze přičíst silné poptávce po letecké dopravě, která odráží oživení světové ekonomiky. SIA je jednou z mála leteckých společností, které se dokázaly vypořádat s problémy způsobenými probíhající pandemií COVID-19. Letecký průmysl byl celkově silně ovlivněn omezením cestování a sníženou poptávkou. Schopnost společnosti SIA vytvářet zisk podtrhuje její odolnost a přizpůsobivost v těchto obtížných časech.

Minulý měsíc společnost Neuralink úspěšně implantovala mozkový čip svému prvnímu lidskému pacientovi a podle zakladatele společnosti Neuralink Elona Muska se pacient plně zotavil a je schopen ovládat počítačovou myš pomocí svých myšlenek. Musk tuto novinku odhalil v pondělí během akce na sociálních sítích a uvedl, že pacient dokáže pohybovat myší po obrazovce pouhým přemýšlením. Dalším cílem společnosti Neuralink je maximalizovat počet kliknutí myší dosažitelný prostřednictvím tohoto rozhraní s mozkovým čipem. Cílem startupu je vyvinout implantáty rozhraní mozek-počítač, které lidem umožní ovládat počítačové kurzory nebo klávesnice pomocí myšlenek. Musk předpokládá, že tato zařízení budou využívána k léčbě různých onemocnění, jako je obezita, autismus, deprese a schizofrenie. Společnost Neuralink však čelila kontrole svých bezpečnostních protokolů a nedávno dostala pokutu za nedodržování dopravních předpisů. Společnost zatím neposkytla další podrobnosti týkající se uzdravení pacienta.

Společnost IHG, vlastník hotelových řetězců Holiday Inn, Crowne Plaza, Regent a Hualuxe, oznámila svůj plán vrátit akcionářům do roku 2024 více než 1 miliardu USD. Stalo se tak poté, co společnost vykázala lepší než očekávané roční tržby z pokojů a upravený provozní zisk, který poprvé překročil hranici 1 miliardy USD. Generální ředitel IHG Elie Maalouf nastínil strategii společnosti, která zahrnuje cílení na vysoký jednociferný růst příjmů z poplatků prostřednictvím zvyšování příjmů na pokoj a každoročního rozšiřování počtu hotelů ve střednědobém až dlouhodobém horizontu. Na důkaz důvěry v budoucí vyhlídky společnost IHG zvýšila konečnou dividendu o 10 % a zahájila program zpětného odkupu akcií v hodnotě 800 milionů USD. Maalouf uvedl, že cestovní ruch má dlouhodobě slibnou poptávku a síla portfolia značek a podnikové platformy společnosti IHG bude i nadále přispívat k růstu tržeb na dostupný pokoj (RevPAR) a velikosti systému. Celosvětová hodnota RevPAR společnosti IHG vzrostla meziročně o 16,1 %, čímž překonala průměrné očekávání analytiků ve výši 15,7 %.

Australský soud pro hospodářskou soutěž schválil akvizici bankovní divize společnosti Suncorp skupinou ANZ v hodnotě 4,9 miliardy australských dolarů (3,2 miliardy USD) a zrušil tak dřívější rozhodnutí Australské komise pro hospodářskou soutěž a ochranu spotřebitele (ACCC), která transakci zablokovala z důvodu obav o hospodářskou soutěž. Místopředseda tribunálu uvedl, že akvizice má dostatečný “čistý veřejný přínos” a že významně neomezí hospodářskou soutěž na australském trhu s úvěry na bydlení. Akcie ANZ uzavřely o 2,2 % níže, zatímco akcie Suncorp skončily o 6 % výše. Očekává se, že rozhodnutí vyvolá nové kolo diskuse a potenciálně povede k novým pravidlům a posílení pravomocí ACCC blokovat dohody narušující hospodářskou soutěž. Akvizici musí ještě schválit australský ministr financí Jim Chalmers a vláda státu Queensland, ale pokud se uskuteční, ANZ bude moci posílit své úvěrové portfolio, protože ostatní banky se snaží získat nové dlužníky. Úřad ACCC vyjádřil obavy, že transakce dále upevní oligopolní strukturu trhu v australském bankovním sektoru.

Brazilský výrobce letadel Embraer v úterý prohlásil, že problémy s motory Pratt & Whitney se ho dotýkají méně než jiných společností v oboru, ale není zcela imunní. Martyn Holmes, obchodní ředitel společnosti Embraer, vyjádřil důvěru v Pratt & Whitney a jejich schopnost řešit problémy s motory. Zmínil, že zákazníci chválí společnost Pratt & Whitney za její angažovanost a snahu o řešení problémů. V květnu společnost Embraer vyjádřila důvěru v Pratt & Whitney a uvedla, že to nebude mít žádný dopad na prodej. V současné době probíhá inspekční řízení motorů GTF společnosti Pratt & Whitney, které se používají v letadlech Embraer řady E2, Airbus A220 a Airbus A320. Tyto kontroly vedly k dočasnému uzemnění letadel a zrušení letů. Společnost Embraer však zůstává předním výrobcem komerčních letadel do 150 míst a snaží se rozšířit své podnikání v Číně prostřednictvím spolupráce s potenciálními zákazníky, partnery a vládními orgány. Na leteckém veletrhu v Singapuru společnost Embraer rovněž oznámila uzavření smlouvy se společností Scoot, dceřinou společností Singapore Airlines, o programu správy zásob náhradních dílů, jehož cílem je snížit provozní náklady zákazníků.

Prodej nových automobilů v Evropské unii se v lednu zvýšil o 12,1 % oproti předchozímu roku, a to díky silnému růstu v Německu a Itálii. Údaje Evropské asociace výrobců automobilů (ACEA) odhalily, že Volkswagen a Stellantis zaznamenaly ve stejném období nárůst celkových registrací o 11,5 %, resp. 15 %. Renault však zaznamenal pokles o 2,9 %. Registrace plně elektrických vozů vykázaly meziroční nárůst, ale oproti prosinci poklesly o 42,3 % na 92 741 vozů. Tento pokles byl zaznamenán především v Německu a Francii, dvou největších trzích s elektromobily (EV) v bloku. Navzdory tomuto propadu tvořily elektromobily v lednu 47,5 % všech nových registrací osobních automobilů v EU, což je více než 42,7 % v předchozím roce. Údaje rovněž naznačily celosvětové zpomalení prodeje elektromobilů, který v lednu oproti prosinci poklesl o 26 %, ačkoli meziročně vzrostl o 69 %. Průkopník v oblasti elektromobilů Tesla vykázal za leden výrazný meziroční nárůst prodejů v EU o 66,9 %. Vzhledem k tomu, že cenová dostupnost zůstává problémem, pracují společnosti Stellantis a Renault na vývoji cenově dostupnějších variant elektromobilů. Počet nových vozidel registrovaných v lednu v celé EU, Británii a Evropském sdružení volného obchodu (ESVO) vzrostl podle ACEA o 11,5 % na 1 milion vozidel.

Berlín – Kvůli stávce pozemního personálu společnosti Lufthansa zrušila velká německá letiště stovky letů, problémy se týkají i spojů s Českou republikou. Ve Frankfurtu nad Mohanem, který je největším letištěm v Německu, protest ochromil provoz. Letiště Berlín Braniborsko (BER) oznámilo, že dnes neodbaví žádný let společnosti Lufthansa.

Futures na americké akcie v úterý klesly, protože investoři se připravovali na klíčové podnikové výsledky. Futures kontrakt na Dow klesl o 0,2 %, zatímco futures na S&P 500 a Nasdaq 100 se snížily rovněž o 0,2 %. Trhy byly v pondělí zavřené kvůli svátku Dne prezidentů. Společnosti Walmart a Home Depot zveřejní své hospodářské výsledky za čtvrté čtvrtletí, přičemž společnost Walmart je považována za klíčový ukazatel spotřebitelských výdajů v USA. Očekává se, že oba velcí maloobchodní prodejci poskytnou přehled o síle spotřebitelských výdajů a výhledu inflace. Další zprávou je, že společnosti Capital One a Discover Financial oznámily fúzi v hodnotě více než 35 miliard USD, čímž vznikl významný americký titán v oblasti kreditních karet. Fúze spojí platební síť společnosti Discover s podnikáním společnosti Capital One v oblasti kreditních karet. Transakce podléhá kontrole regulačních orgánů. Čínská centrální banka mezitím snížila hlavní úrokovou sazbu pětiletých úvěrů, která je určena pro určování úrokových sazeb hypoték, aby podpořila problémový trh s nemovitostmi. Ceny ropy zůstaly utlumené v důsledku obav z oslabení poptávky a možného narušení dodávek v důsledku geopolitického napětí v Rusku a na Blízkém východě.

BAIC BluePark New Energy Technology, elektromobilová divize společnosti Beijing Automotive Group (BAIC), oznámila, že ve spolupráci se společností Huawei Technologies hodlá letos uvést na trh svůj první sedan. V rámci partnerství obou společností bude uveden na trh špičkový inteligentní sedan, jehož cílem je uspokojit poptávku zákazníků po prémiové mobilitě. Ačkoli konkrétní podrobnosti o vozidle nebyly poskytnuty, společnost BAIC BluePark uvedla, že model bude uveden na čínský trh v roce 2022. Tato spolupráce mezi společnostmi BAIC a Huawei naznačuje expanzi společnosti Huawei na trh s elektromobily, neboť se snaží konkurovat zavedeným automobilkám. V loňském roce společnost Huawei společně s automobilkou Seres založila značku elektromobilů s názvem Aito, která v lednu v prodejích překonala společnost Li Auto. Kromě toho společnost Huawei pod svou novou značkou Luxeed představila sedan S7, který přímo cílí na model S společnosti Tesla. Úsilí společnosti Huawei v odvětví elektrických vozidel vyústilo také ve vytvoření společného podniku s automobilkou Changan Auto. Ke zpoždění dodávek vlajkových modelů však došlo kvůli nedostatku výpočetní komponenty nezbytné pro pokročilé asistenční systémy řidiče společnosti Huawei.

Evropská centrální banka označila mzdy za největší hrozbu v boji proti inflaci. Hlavním bodem dnešního obchodování budou údaje o sjednaných mzdách za čtvrté čtvrtletí. Růst mezd ve třetím čtvrtletí dosáhl rekordní úrovně 4,69 %. Růst mezd sice může stimulovat poptávku, ale může také vést k vyšším nákladům podniků a tlaku na růst cen. Nedávné dohody zahrnují zvýšení mezd o 4,5 % pro zaměstnance společností Carrefour a Ikea ve Španělsku, o 5 % pro zaměstnance společnosti TotalEnergies ve Francii, o 6,6 % pro nizozemské pracovníky na železnici a o 17,6 % pro francouzské řidiče Uberu. Ke zvýšení minimální mzdy došlo také v Německu, Nizozemsku a Španělsku. Dnešní údaj o silném růstu mezd by mohl narušit očekávání trhu ohledně snížení úrokových sazeb ECB. Nálada na trhu je již nyní křehká poté, co asijské akcie poklesly a výnosy amerických státních dluhopisů vzrostly. V Číně snížení úrokových sazeb hypoték nedokázalo povzbudit pevninské akciové trhy, přičemž index Shanghai Composite se téměř nepohnul. Jihokorejský index KOSPI rovněž poklesl o 1 %. Pozorně sledované dnes budou také kanadské údaje o inflaci a zprávy o hospodářských výsledcích společností InterContinental Hotels, Air Liquide a Walmart. Kromě toho společnost Capital One plánuje převzít Discover Financial Services v rámci transakce zahrnující všechny akcie v hodnotě 35,3 miliardy dolarů, zatímco banka ANZ získala souhlas s akvizicí bankovního podniku Suncorp v hodnotě 3,2 miliardy dolarů.

Evropské akcie v úterý otevřely na nižší úrovni, protože obavy z vypořádání mezd v eurozóně utlumily naděje na brzké snížení úrokových sazeb. Panevropský index STOXX 600 klesl o 0,1 % po seanci, kdy dosáhl nejvyšší úrovně za více než dva roky. Trh se zaměří na údaje o vyjednaných mzdách v eurozóně za čtvrté čtvrtletí, protože Evropská centrální banka označila mzdové vyrovnání za klíčový faktor pro určení, zda je snížení úrokových sazeb možné. Akcie základních zdrojů klesly o 1,8 % v důsledku poklesu cen mědi a nejistoty ohledně poptávky v Číně po snížení úrokových sazeb hypoték. Pozitivní zprávou je, že akcie francouzské společnosti Air Liquide, která se zabývá výrobou průmyslových plynů, vzrostly o 6,2 % poté, co vykázala lepší než očekávaný celoroční provozní zisk a uvedla, že již dosáhla svého cíle marže pro rok 2025.

Američtí správci aktiv představují nové produkty v naději, že využijí potenciálního oživení čínských akcií, a to navzdory třem po sobě jdoucím rokům ztrát na čínských trzích. Krize na trhu nemovitostí, zpomalující se růst a geopolitické napětí přispěly k poklesu trhu, ale někteří manažeři tvrdí, že současné ocenění činí z Číny atraktivní investiční příležitost. Čínský index CSI 300 se v současné době obchoduje za 12násobek zisku, zatímco ocenění indexu S&P 500 činí 24násobek zisku. Několik správců aktiv uvedlo na trh burzovně obchodované fondy (ETF) zaměřené na Čínu, včetně společností KraneShares a JPMorgan, které zdůrazňují roli Číny jako druhé největší ekonomiky na světě. Zatímco některé fondy byly uzavřeny kvůli náročnému tržnímu prostředí a regulatorní nejistotě, jiní věří, že připravenost dobře zavedeného fondu jim umožní profitovat, pokud se Čína zotaví. Spuštění nových produktů v oblasti ETF vyžaduje pečlivé plánování, ale nabízí výhody prvního hráče. Správci aktiv jsou přesvědčeni, že mít ETF zaměřený na Čínu bude strategickým stavebním kamenem pro investory, kteří hledají expozici vůči druhé největší ekonomice světa.