Dividendové investování je rozhodně dobrou diverzifikací pro vaše portfolio. Které společnosti vyplácejí nejvíce, a které jsou dlouhodobě nejstabilnější?
Při kolísajících cenách akcií a dluhopisů se investoři mohou spoléhat na akcie vyplácející dividendy, aby udrželi stabilitu svých portfolií. Neměli by se však nechat zlákat k přehnaně vysokým výnosům. Výnosy a ceny dluhopisů se pohybují inverzně a tento trend byl podtržen minulý týden, kdy výnos desetiletého státního dluhopisu poprvé od roku 2007 dosáhl 5 %, což vyvolalo ztráty jak u dluhopisů s pevným výnosem, tak u akcií.
Probíhající spor mezi odborovým svazem UAW (United Auto Workers) a automobilkami Detroit-Three se vyostřil a UAW projevila záměr napadnout i zahraniční automobilky, které v USA působí bez odborů. Další spornou otázkou v tomto boji jsou podnikové dividendy. Ponoření se do této třetí fronty poukazuje na odvážnou a možná nejistou strategii UAW.
Pro finanční trhy se množství a marže v roce 2023 vyvíjely působivě pozitivně. Jak ukazují metriky od počátku roku, zisky ve výši 12 % pro index S&P 500 a 28 % pro NASDAQ naznačují silný vzestup za celý rok, a to i v období volatility a poklesů. Nehledě na to však ve vzduchu panuje pocit opatrnosti a ve větru ekonomických spekulací se znepokojeně třepotají červené vlajky.
Warren Buffett je dlouhodobě považován za jednoho z nejlepších investorů na světě, který je známý svým mimořádným talentem rozpoznat a investovat do podniků se slibným potenciálem dlouhodobého růstu. Věštec z Omahy často nabádá k investování do “skvělých podniků za spravedlivé ceny”, nikoliv do “spravedlivých podniků za skvělé ceny”. Jeho firma Berkshire Hathaway (BRK) tuto zásadu nejlépe ilustruje prostřednictvím svých podílů ve dvou významných společnostech: Apple Inc.
Odvětví zdravotnictví bylo vždy horkým místem pro fúze, akvizice a oddělování. Mezi tyto firemní transformace patří i společnost Johnson & Johnson (JNJ), průkopník v oblasti zdravotní péče, který nedávno učinil odvážný krok. Letos v srpnu společnost odečetla svou divizi spotřebitelského zdravotnictví a vytvořila novou společnost: Kenvue (KVUE).
Tváří v tvář zdánlivě nekončícím ekonomickým negativním vlivům, jako je vysoká inflace, možné zvýšení úrokových sazeb Federálního rezervního systému a rostoucí sazby dluhopisů, spolu s nedávným vojenským angažmá Izraele v Hamasu, vyzývá investiční společnost BlackRock investory, aby neztráceli naději. Podle společnosti BlackRock, která spravuje aktiva v hodnotě 9,42 bilionu dolarů, se makroukazatelnost často promítá do větších rozdílů ve výkonnosti cenných papírů, což nabízí zralé příležitosti pro chytré spekulanty. Dvě takové příležitosti nedávno upoutaly pozornost společnosti BlackRock: vysoce výnosné akcie společností Hannon Armstrong Sustainable Infrastructure Capital, Inc.
Po zveřejnění nepříznivých údajů o inflaci, kdy Úřad pro statistiku práce vykázal meziměsíční nárůst spotřebitelských cen (CPI) o 0,4 %, což představuje anualizovanou míru CPI ve výši 3,7 %, se zraky investorů obrátily k Federálnímu rezervnímu systému. Tato zpráva přináší ekonomické překážky v souvislosti s probíhajícím konfliktem mezi Izraelem a Hamásem a rostoucími domácími úrokovými sazbami, což stupňuje recesní tlaky.
Očekává se, že Federální rezervní systém během svého předposledního zasedání Federálního výboru pro volný trh (FOMC), které je naplánováno na 31. října až 1. listopadu, přistoupí k dalšímu zvýšení úrokových sazeb.
Vzhledem k tomu, že trhy zmítají protichůdné finanční proudy, ocitají se investoři v nejisté pozici, a to s ohledem na klesající míru inflace, odolnost trhu práce, vysoké úrokové sazby, rostoucí ceny ropy a silný dolar. Po značně dlouhou dobu převládalo přesvědčení, že se schyluje k měkkému přistání – to by znamenalo, že vyšší sazby Federálního rezervního systému sníží inflaci, zmírní nadměrné vlnové efekty a normalizují ekonomické podmínky. Zdá se však, že tyto názory se ve světle nedávného vývoje mění.
S pokračujícím vývojem finančních trhů se pro informované investory stávají realitní investiční fondy (REIT) stále atraktivnějším doplňkem jejich portfolií. REITs, které nabízejí řadu výhod, nabízejí stabilní cesty k investicím do nemovitostí a cenných pozemků, aniž by se musely potýkat se složitostí a finanční zátěží spojenou s nákupem fyzických nemovitostí. Kromě toho se tyto společnosti často osvědčují jako špičkoví plátci dividend, protože jsou povinny rozdělit akcionářům až 90 % svých zdanitelných příjmů.
Máte rádi dividendy? Samozřejmě, že ano – a právem!
Dividendové investování bylo vždy populární, a to z dobrého důvodu. Dividendové akcie nabízejí investorům zaměřeným na výnosy širokou škálu výhod, ale dvě z nich jsou nejvýznamnější: spolehlivý tok příjmů a výnos překonávající inflaci. Tyto výhody mohou dohromady tvořit základ skutečně zdravého portfolia.
Newsletter Burzovní svět
Bullionářův newsletter přináší nejdůležitější novinky z finančních trhů a informace ze světa investic. Zadejte své telefonní číslo a získejte originální e‑booky ZDARMA!
